Modèle d`arrêté de retrait d`une décision

L`analyse des variables confirme l`efficacité fiscale de la stratégie de retrait du TDD: notre modèle de formulaire de rétractation pour télécharger: modèle formulaire de retrait important, tout au long de l`horizon de planification, chaque stratégie maintient des soldes dans les deux déduction fiscale) et le compte libre d`impôt (pour une croissance continue à l`abri de l`impôt dans les deux comptes). Fait intéressant, le maximum 85 pour cent de la sécurité sociale est toujours taxé, et TI n`est jamais imposé dans les tranches d`imposition de 0 ou 10 pour cent. Une distinction clé entre les deux principales stratégies est que la TDD a modestement une meilleure stabilité du revenu. Elle est imposée dans la tranche d`imposition de 15 pour cent pendant 16 ans et la tranche d`imposition de 25 pour cent pendant 14 ans; Il est dans le support de prime MHI le plus bas pendant 21 ans et le deuxième support le plus bas pendant 9 ans. En revanche, TD10 est imposé dans la tranche d`imposition de 15 pour cent pendant 18 ans, la tranche d`imposition de 25 pour cent pendant 12 ans, la tranche de prime MHI la plus basse pendant 23 ans, et la deuxième tranche la plus basse pendant 7 ans. Ces légères variations réduisent le taux de retrait total moyen avant les RMDs à 4,5% en TDD et à 4,7% en TD10. Les deux stratégies sont en moyenne un taux de retrait total de 6,6% après le début des RMDs. À l`aide d`une marque communautaire, les recherches futures peuvent incorporer des simulations de Monte Carlo, évaluer l`efficacité fiscale des stratégies de retrait lorsque des combinaisons de variables sont prises en compte (par exemple, les comptes possèdent différents TME), introduire des rentes et ajuster les conditions de vie dépenses pour les changements attribués à l`âge croissant ou à la santé en déclin. Tableau 4, le panel E montre l`incidence des variations des taux de retrait. Pour les taux totaux entre 7,6% et 5,6%, aucune stratégie n`est viable. Toutefois, comme le taux de retrait total diminue de 4,5% à 1,2%, le solde total final du compte passe de $1 610 000 à $8 949 000 en utilisant le TDD.

De façon significative, le modèle de base considère un ROR conservateur de 6 pour cent composé de seulement 1 pour cent de QDI, 1 pour cent de non-QDI, et 4 pour cent d`appréciation annuelle, pourtant le taux de retrait de 4,5 pour cent dépasse le taux de retrait sûr souvent cité de 4 pour cent (voir Salter et Evensky 2008). Même un rendement légèrement plus élevé augmente le taux de retrait au-delà de 4,5%. (Pour mémoire, Coopersmith et Sumutka ont noté dans leur étude que les recherches futures pourraient montrer comment les avantages relatifs des modèles fiscalement avantageux pourraient changer à mesure que de plus amples détails sur les lois fiscales sont considérés explicitement, tels que la réduction des impôts sur les gains en capital et Roth IRAs. Ils notent également qu`un autre domaine d`étude est la meilleure façon d`allouer les actifs entre les actions et les obligations à la lumière de la tendance de la planification de retrait fiscalement efficace pour prolonger la disponibilité des économies imposables.) Nous contribuons à la recherche sur le retrait de la retraite en utilisant une marque communautaire très précise qui calcule tous les impôts sur le revenu d`État et fédéraux, y compris l`AMT, l`impôt MHI et les primes MHI pour évaluer l`efficacité fiscale de 15 stratégies de retrait appliquées à un modèle de base, ainsi que un large éventail de variations autour du modèle de base, ainsi que plusieurs stratégies fiscales.